플라즈맵 상장 ipo 공모주 청약 정보(청약 일정 10월로 연기)

플라즈맵의 코스닥 상장을 위한 공모주 청약이 10월 12일과 10월 13일 이틀에 걸쳐 진행됩니다.

공모 희망 가격은 9,000원  ~ 11,000원이고 미래에셋증권에서 청약 가능합니다.

청약 판단을 위한 기본 정보에 대해 알아보겠습니다. 

 

[사업현황]

플라즈맵은 2015년 KAIST 물리학과 실험실 창업으로 설립된 후, 혁신적인 바이오 플라즈마 기술을 중심으로 의료기기 시장에서 시작하여 헬스케어 시장으로 사업 영역을 확장하고 있습니다.

바이오 플라즈마의 핵심 기술인 생물학적 비활성화(Biological inactivation), 재생 활성(Regenerative activation), 자극 치료(Stimulative therapy) 기술을 개발하였고, 이 기술을 이용하여 수술 기기와 의료용 임플란트에 적용하고 있으며, 생체 조직에 대한 플라즈마 케어 솔루션도 단계적으로 사업화하고 있습니다.

사업화된 제품 관련 시장은 의료기기 멸균 시장, 의료용 임플란트 시장, 피부과 전문 의료 기기 시장인데 연평균 4.6% ~ 11.5%의 성장률을 나타낼 것으로 전망되고 있습니다.

 

[매출구성]

플라즈맵은 현재 의료용 멸균기, 임플란트용 표면처리기 및 소모품 판매를 주요 매출로 하고 있습니다.

동사의 매출액은 2019년 25.3억원에서 2021년 63.5억으로 신장하고 있고, 특히 2022년 반기 매출은 76.6억원으로 2021년 연간 매출을 이미 초과한 실적입니다.

[공모개요]

플라즈맵이 이번에 공모하는 주식은 총 일백칠십칠만일천주(1,771,000주)이고, 액면가 500원에 희망 공모가격은 9,000원에서 11,000원이며, 총 모집 금액은 희망 공모가 하단 9,000원 적용 시 약 160억원이고, 상단 11,000원 적용 시 약 195억원입니다.

[구주매출비율]

플라즈맵의 금번 공모는 1,771,000주를 모두 신주로 모집하여 구주 매출은 없습니다.

 

[상장당일 유통 가능 주식수]

플라즈맵의 상장 예정 주식 수 17,706,940주중에서 약 46.2%에 해당하는 8,078,624주는 상장 당일부터 유통 가능한 주식입니다.

 

[공모일정 및 청약 가능 증권사]

- 수요 예측일 : 10월 5일(수) ~ 10월 6일 (목)

- 공모 청약일 : 10월 12일(수) ~10월 13일(목)

- 환불일 : 10월 17일(월)

- 상장일 : 미정

- 청약 가능 증권사 : 미래에셋증권

 

[청약한도 및 청약 단위]

플라즈맵의 최소 청약 단위는 10주이고, 일반 청약자의 청약 증거금률은 50%입니다.

미래에셋증권의 일반 청약자 배정은 442,750주 ~ 531,300주이고, 일반 그룹의 청약 한도는 22,000주 ~ 26,000주입니다.

청약 수수료는 온라인 브론즈 기준 2,000원입니다.

[공모가격]

플라즈맵의 공모희망가격은 회사의 주당 평가가액 16,010원에서 43.79% ~ 31.29%를 할인한 가격입니다.

회사의 주당 평가가액은 2024년과 2025년의 추정 순이익을 2022년 반기말 현재로 현가 할인하여 환산 후 유사회사의 평균 PER를 적용하여 산출한 것입니다.

 

< 공모희망가격 >

 < 주당 평가가액 >

< 유사회사의 평균 PER 산정 >

[공모금액 사용계획]

플라즈맵은 금번 공모를 통해 조달된 자금으로 연구개발비에 59억원, 신규 설비 취득에 90억원을 사용하고, 운영자금으로 5억원을 사용할 계획입니다.

[재무정보]

 

< 수익성 >

동사는 매출의 신장에도 불구하고 지속적인 영업적자를 나타내고 있습니다.

회사는 저온 멸균 솔루션 제품의 미국 FDA인증과 임플란트 재활성 기기에 대한 유럽 CE, MDR 인증을 획득하면서, 매출의 대폭 신장과 함께 2023년도부터 순이익 기준 흑자 시현을 기대하고 있습니다.

< 재무 안정성 >

지속적인 적자로 인해 재무 안전성 지표도 좋지 않은 실적을 나타내고 있습니다.

2020년까지는 완전 자본잠식 상태였으나 우선주의 보통주 전환으로 자본 잠식을 해소한 바 있습니다.

[이코노맨의 생각]

KAIST 기술을 기반으로 창업한 회사의 공모주 청약입니다.

KAIST에서 개발된 원천 기술 보유가 강점으로 생각됩니다.

하지만 창업 이후 현재까지 적자를 지속하고 있는 점이 부담스럽게 느껴집니다.

회사측에서는 미국과 유럽 규격 승인 이후 2023년부터는 흑자 시현이 가능한 매출을 기대하고 있다고 설명하고 있습니다.

상장 당일 유통 가능 물량도 46.2%로 높은 수준입니다.

회사의 바이오 플라즈마 기술에 대한 가능성을 보고 투자해야 하는데, 기관투자자들의 반응이 궁금한 대목입니다. 

 

이상  플라즈맵의 공모주 청약 정보였습니다.

도움이 되셨으면 좋겠습니다.

감사합니다.

※ 이코노맨은 공모주 청약을 권유하지 않습니다. 본인 판단 시 참고용으로만 활용 바랍니다.