큐로셀 상장 ipo 공모주 청약 정보

큐로셀의 코스닥 상장을 위한 공모주 청약이 10월 31일과 11월 1일 이틀에 걸쳐 진행됩니다.

희망 공모가격은 29,800원 ~ 33,500원이고, 미래에셋증권과 삼성증권에서 청약 가능합니다.

청약 판단을 위한 기본 정보에 대해 알아보겠습니다. 

 

[사업현황]

큐로셀은 글로벌 시장에서 판매되고 있는 CAR-T치료제의 암 치료 효과 개선을 목표로 2016년 창업하여 식약처로부터 국내 최초로 차세대 CAR-T치료제의 임상 시험 승인을 획득한 CD19 CAR-T치료제를 비롯하여 혈액암 CAR-T, 고형암 CAR-T, 동종유래 CAR-T 등 여러 신약 파이프라인을 보유한 세포유전자치료제 개발 전문 기업입니다.

 

큐로셀은 국내 시장에서는 암치료제의 직접 생산 판매를 추진하고 있으며, 해외 시장에서는 기술이전 또는 파트너쉽 체결을 통해 매출을 계획하고 있습니다.

 

큐로셀의 핵심 기술은 CAR-T치료제와 면역관문억제제의 장점만을 동시에 구현하는 차세대 융합 기술로 국내와 유럽, 미국, 일본 등에 특허 등록을 완료하였고, 캐나다, 중국, 싱가포르 등에서 특허 등록이 진행 중입니다.

 

큐로셀은 이 핵심 기술을  바탕으로 차세대 CD19 CAR-T의 국내 허가를 득하기 위한 최종 단계의 임상을 진행하고 있습니다. 임상을 마치고 최종 승인을 득하게 되면 지금까지 수입 의약품에 의존했던 CAR-T치료제의 새로운 시대가 열릴 것으로 기대하고 있습니다.

 

큐로셀은 CAR-T치료제의 생산 판매 이후에도 림프종 치료제, 성인 백혈병 치료제, 다발성 골수종 치료제, T세포 림프종 치료제, 전립선암 치료제, 폐암 치료제 등의 혈액암 및 고형암 CAR-T치료제의 연구 개발을 수행하고 있으며, 이의 상용화를 통해 성장을 지속해 나갈 계획입니다. 

 

[공모개요]

큐로셀의 금번 공모 주식 수는 일백육십만주(1,600,000주)이고, 액면가 500원에 희망 공모가는 29,800원에서 33,500원까지입니다. 총 모집 금액은 희망 공모가 하단 29,800원 적용 시 약 477억원이고, 상단 33,500원 적용 시 536억원입니다. 

 

[구주매출비율]

큐로셀의 금번 공모는 신주 모집 1,600,000주로 이루어져 구주 매출이 없습니다.

 

[상장당일 유통 가능 주식수]

큐로셀 상장 시 상장 당일부터 유통 가능한 주식 수는 2,920,529주로 전체 상장 예정 주식 수 13,598,293주의 21.48%에 해당합니다.

또, 임직원에게 부여된 주식 매수선택권과 전환사채 발행액을 감안하면 주식으로 전환될 수 있는 주식 수가 1,252,942주로 전체 상장 예정 주식 수의 8.4%입니다.

  

[공모일정 및 청약 가능 증권사]

- 수요예측일 : 10월 20일(금) ~ 10월 26일(목)

- 공모청약일 : 10월 31일(화) ~ 11월 1일(수)

- 환불일 : 11월 3일(금)

- 상장일 : 미정

- 청약 가능 증권사 : 미래에셋증권, 삼성증권

 

[청약한도 및 청약 단위]

큐로셀의 최소 청약 단위는 10주이고, 일반 청약자의 청약 증거금률은 50%입니다.

미래에셋증권과 삼성증권의 일반 청약자 배정 물량은 양사 공히 200,000주 ~ 240,000주이고, 일반 청약자의 최고 청약 한도는 미래에셋증권의 경우 10,000주 ~ 12,000주이고, 삼성증권의 경우 온라인 전용 고객 기준 5,000주 ~ 6,000주입니다.

청약 수수료는 두 증권사 모두 온라인 기준 2,000원입니다.

[공모가격]

큐로셀의 희망 공모가격은 회사의 주당 평가가액 41,500원에서 21.2% ~ 29.9% 할인한 가격입니다.

회사의 주당 평가가액은 2026년 추정 순이익을 할인하여 현재가치로 환산하고, 이를 주식 수로 나누어 주당 순이익을 구한 다음 유사회사의 평균 PER배수를 곱하여 산출한 것입니다.

 

<희망 공모가>

<주당 평가가액>

<유사회사의 평균 PER배수 산정>

[공모자금 사용계획]

큐로셀은 금번 공모를 통해 조달된 자금으로 연구개발비에 351억, 시설 자금에 18억을 사용한 후, 나머지 97억을 운영자금으로 사용할 계획입니다. 

[재무정보]

 

< 수익성 >

큐로셀은 아직까지 임상 진행 중인 관계로 매출 발생이 없고 따라서 지속 적자 상태입니다.

< 재무 안정성 >

큐로셀은 2023년 중 상환전환우선주가 보통주로 전환됨에 따라 자본 잠식 상태에서 벗어났습니다. 

 

[이코노맨의 생각]

차세대 암치료제 개발 등 신약 개발을 주된 사업으로 하고 있는 업체의 코스닥 상장 도전입니다.

차세대 CAR-T 치료제의 경우 국내 승인을 위한 최종 임상이 진행 중이라고 하는데, 성공할 경우 상당한 매출액과 수익성을 기대하고 있습니다.

하지만 현재까지 매출은 없고 연구개발비만 집행한 관계로 지속 적자 상태입니다.

또, 국내 유수의 제약사를 유사회사로 선정하여 희망 공모가를 산정하였는데 너무 높지 않나 싶습니다.

신약 최종 승인 가능성등 전문적 분야인 관계로 기관투자자들의 수요예측 결과를 지켜볼 필요가 있겠습니다.    

 

이상  큐로셀 공모주 청약 정보였습니다.

도움이 되셨으면 좋겠습니다.

감사합니다.

 

큐로셀의 수요예측 결과는 아래 글에서 확인해보실 수 있습니다.

2023.10.30 - [공모주] - 큐로셀 수요예측 결과 흥행 실패 공모가 20,000원으로 하향 확정

 

※ 이코노맨은 공모주 청약을 권유하지 않습니다. 본인 판단 시 참고용으로만 활용 바랍니다.